Naše znalecká kancelář se zaměřuje na poskytování oceňovacích, znaleckých a dalších odborných služeb. Vedle znaleckých posudků pro účely soudních sporů, fúzí a akvizic připravujeme také expertní stanoviska a analýzy pro široké spektrum projektů, z nichž některé představujeme níže, abychom ilustrovali pestrost naší práce a konkrétní způsoby, jakou přidanou hodnotu vám, našim klientům, můžeme poskytnout.
Nezávislé posouzení společnosti (Independent Business Review)
- Odvětví: stavebnictví
- Zadání: nezávislé posouzení ekonomické a provozní kondice společnosti pro účely bankovního financování
- Náš přístup: finanční a projektová analýza, modelování cash flow ve variantních scénářích, analýza konkurence a organizačně-provozní přezkum
- Výsledek: stanovisko poskytující komplexní pohled na finanční zdraví, provozní efektivitu a projektové řízení společnosti
- Klíčová odbornost: integrovaný přístup k finančním, projektovým a tržním datům, scénářové modelování a detailní analýza projektového portfolia
Hodnocení dopadů finanční asistence
- Odvětví: realitní sektor
- Zadání: odborné posouzení finanční asistence poskytnuté společností ve formě zajištění úvěru pro jiný subjekt v souvislosti s plánovanou akvizicí
- Náš přístup: zaměření se na právní požadavky dle zákona, riziko úpadku, testy insolvence a přiměřenost odměny; hodnocení ekonomických dopadů na poskytovatele finanční asistence, modelování cash flow a odhad pravděpodobnosti selhání na základě ratingových metodik
- Výsledek: stanovisko, které sloužilo k rozhodování klienta v rámci transakce
- Klíčová odbornost: kombinace znalostí z oblasti insolvenčního práva, korporátního financování, oceňování nemovitostí a podniků, finančního modelování a analýzy rizik
Posouzení finančního plánu
- Odvětví: výroby biopaliv z obnovitelných zdrojů
- Zadání: posouzení, zda po fúzi společností nedojde k ohrožení finanční stability nástupnické společnosti a zda bude schopna dostát svým závazkům, neboť zanikající společnost byla v insolvenci
- Náš přístup: ověření, zda je finanční plán po fúzi realistický a že nehrozí úpadek; komplexní analýza finančního plánu zahrnovala rozvahový test, test likvidity, přezkum klíčových předpokladů a úpravu o výplatu závazků z insolvenčního řízení; strategická a tržní analýza poté ověřovala udržitelnost plánovaných cen a objemů produkce
- Výsledek: stanovisko potvrzující, že společnost po fúzi nebude předlužena, bude schopna uhradit své závazky a že je finanční plán realistický a v souladu s tržními podmínkami
- Klíčová odbornost: znalost finančního modelování a plánování, tak insolvenčního práva i porozumění tržním podmínkám v oblasti biopaliv
Přezkum finančního modelu a kontrola výpočtu NAV
- Odvětví: realitní investice v segmentu hotelového ubytování
- Zadání: pravidelné přezkoumávání výpočtu čisté hodnoty aktiv (NAV) společnosti a výpočtu hodnoty NAV na akcii (NAVPS) s ohledem na nové ocenění nemovitostí
- Náš přístup: analýza konsolidovaných účetních výkazů, přezkum ocenění investičního majetku (hotely a aparthotely) a kontrola metodiky výpočtu NAVPS; zohlednění rozhodnutí o rozdělení výnosů mezi akcionáře
- Výsledek: stanovisko shrnující zjištění, že výpočet NAVPS byl proveden s náležitou péčí a že výsledná hodnota na akcii odpovídá vnitřní hodnotě akcií; tento dokument slouží jako podklad pro plnění regulatorních povinností klienta a pro informování investorů
- Klíčová odbornost: oceňování nemovitostí, finanční modelování, interpretace statutárních dokumentů investičních fondů, IFRS účetnictví a aplikace pravidel pro výpočet NAVPS včetně zohlednění zdanění kapitálových výnosů
Analýza rizika vzniku úpadku
- Odvětví: finanční služby, leasingové financování
- Zadání: posouzení, zda plánovaná výplata podílu na zisku nezpůsobí úpadek společnosti, a potřeba podkladu pro rozhodnutí o výplatě a pro naplnění regulatorních povinností
- Náš přístup: analýza neauditovaných účetních výkazů s klíčovými testy posouzení platební neschopnosti, předlužení a budoucího finančního hospodaření; zohlednění plánovaných příjmů z dividend dceřiných společností a vývoje likviditní pozice na konsolidované bázi
- Výsledek: stanovisko potvrzující, že výplata podílu na zisku nevede k úpadku; klient tak mohl učinit informované rozhodnutí v souladu s právními předpisy
- Klíčová odbornost: kombinace znalostí z oblasti insolvenčního práva, finanční analýzy, modelování cash flow a porozumění specifikům leasingového a nebankovního financování
Na uvedených příkladech je vidět šíře a hloubka našich služeb napříč různými sektory a situacemi. Naší prioritou je vždy porozumět konkrétním potřebám klienta a nabídnout řešení, které je odborně přesné a prakticky využitelné. Věříme v osobní přístup a pokud řešíte podobné otázky, rádi s vámi probereme možnosti naší spolupráce.
